Фото: Unsplash/Josh Appel
Автор: Евгения НОВИКОВА, fingramota.org
В ближайшие месяцы в России может быть перезапущена некогда популярная программа «1 000 на 1 000». Государство удвоит взносы людям, готовым копить себе на пенсию самостоятельно. Но — не всем, и не факт, что удвоит. Разбираем, в чём смысл и детали обновления.
Оглавление
- Как работает софинансирование пенсии
- Новая программа софинансирования пенсий
- Кому выгодно софинансирование пенсии
- Нюансы пенсионного софинансирования
- Стоит ли участвовать в программе?
- Насколько надежно софинансирование
- Какие есть альтернативы, чтобы обеспечить жизнь в старости
Как работает софинансирование пенсии
Предыдущая программа добровольного пенсионного софинансирования, получившая название «1 000 на 1 000», все ещё действует. Суть программы проста: будущий пенсионер в течение десяти лет делает дополнительные (сверх того, что платит за него работодатель) взносы в размере от 2 тыс. до 12 тыс. рублей в год на свой личный счёт в государственном фонде, а тот добавляет столько же из средств Фонда национального благосостояния, и тем самым ускоряет рост будущей пенсии гражданина.
Получается, что совместными усилиями к накопительной части пенсии за год можно добавить 24 тыс. рублей.
Такое увеличение накопительной части пенсии было весомой частью государственной пенсии (на нее шла почти треть взноса за каждого работника) до 2014 года. После него власти заморозили взносы, и теперь граждане вместо денег копят условные баллы, от которых зависит размер их будущей пенсии (подробнее об этом мы уже рассказывали ранее). Потому средства от софинансирования превратились в небольшую, но все же заметную прибавку к пенсии.
Понятие. Накопительная пенсия – это часть трудовой государственной пенсии, которая формировалась в период с 2002 по 2013 гг. за счёт страховых взносов работодателей и дохода от их инвестирования. Изначально в нее были включены все работающие граждане, родившиеся после 1967 г. С 2014 г. указом президента новые взносы в нее не поступают. При этом пенсионные фонды продолжают реинвестировать ранее внесённые гражданами средства, и работники имеют право получить их по выходу на пенсию или передать по наследству.
Подробнее о накопительной части пенсии мы рассказывали в статье: «Как будет начисляться накопительная пенсия с 2017 года: последние изменения»
По условиям «Тысячи на тысячу», граждане должны были успеть вступить в программу до 31 декабря 2014 года, и начать отчислять взносы в накопительную часть пенсии с 2015 года. Полностью она будет закрыта лишь в 2025 году.
По данным Социального фонда Российской Федерации (с 1 января 2023 года в него объединены Пенсионный фонд РФ и Фонд социального страхования), по программе софинансирования пенсий реально платили взносы 2,4 млн человек. Гражданам удалось собрать на личных счетах 136 млрд рублей (с учётом прибавки от государства).
По данным Соцфонда, участники программы софинансирования, которые достигли пенсионного возраста, каждый месяц получают около 1900 рублей доплаты к пенсии за счет солидарных с государством взносов.
Новая программа софинансирования пенсий
Российский Минфин намерен перезапустить программу софинансирования пенсий. И с высокой вероятностью это будет сделано, также как, по поручению президента, вводится дополнительное страхование взносов граждан в накопительную часть пенсии, по аналогии с вкладами в банках.
Все банковские вклады в России согласно федеральному закону «О страховании вкладов в банках Российской Федерации» (23 декабря 2003 года № 177-ФЗ) должны быть застрахованы. Система страхования вкладов гарантирует защиту средств граждан в кредитных организациях в пределах 1,4 млн рублей (предельная сумма, установленная с 29 декабря 2014 года). Участие в этой системе обязательно для всех банков, которые привлекают денежные средства физических лиц. При наступлении страхового случая клиенты банка сразу возвращают свои деньги со вкладов в виде выплат из Фонда обязательного страхования вкладов, не дожидаясь своей очереди по процедуре ликвидации банка.
Отличие новой программы софинансирования пенсий от старой прежде всего в ее лимитах. Если раньше государство удваивало добровольные взносы на сумму не более 12 тыс. рублей в год, то теперь планирует добавлять до 36 тыс. рублей в год каждому участнику.
Также власти обсуждают возможность разрешить гражданам приватизировать их старые пенсионные накопления, сделав их полностью частными. То есть копить совсем с нуля не придется: у многих работников уже есть на личных счетах по нескольку десятков или даже сотен тысяч рублей. Об этой инициативе писали СМИ со ссылкой на совместную презентацию Минфина и Центробанка. Министерство и регулятор представили её правительству еще 30 августа 2022 года на стратегической сессии по развитию финансового рынка.
Кому выгодно софинансирование пенсии
Как и предыдущая программа «Тысяча на тысячу», новая может принести пользу в первую очередь тем, кто вскоре выйдет на пенсию. Действует элементарная математика: вложив 36 тыс. рублей, вы уже через год получаете столько же. Иначе говоря, 100% прибыли, гарантированной государством.
За два года участия в программе её доходность уже не такая высокая, но все равно в разы выше, чем можно получить от размещения средств в банковские вклады или инвестиций в ценные бумаги: около 50% годовых за каждый из двух лет, или до 72 тыс. рублей только за счет софинансирования (а есть еще и доход от инвестиций).
Согласно предварительному проекту закона, минимальный срок участия в программе составит 15 лет, но для наглядности приведем все расчёты для периода в 10 лет. За такой срок к выходу на пенсию участник программы может накопить более миллиона рублей на своем личном счёте: 360 тыс. рублей взносами, 360 тыс. рублей за счет удвоения и еще 400–550 тыс. в виде накопленных процентов (дохода от ценных бумаг, в которые пенсионный фонд вкладывает средства будущих пенсионеров).
Софинансирование не меняет сути накопительной пенсии: внесённые деньги идут на покупку ценных бумаг (в основном государственных облигаций). При сегодняшней доходности облигаций федерального займа или ОФЗ (это 9–11% годовых) можно рассчитывать еще на 110–150% доходности сверх суммы взноса за 10 лет инвестирования, то есть на увеличение отложенной суммы до полутора раз.
Нюансы пенсионного софинансирования
Есть несколько моментов, которые заметно снижают выгоду от участия в программе для некоторых категорий граждан.
-
Размер софинансирования будет привязан к размеру дохода: чем он выше, тем меньше добавит государство.
Пока речь идет о трех ступенях. Лицам с доходом до 80 тыс. в месяц — удваивают взнос. С доходом от 80 до 150 тыс. — увеличивают в 1,5 раза (добавляют 1 рубль на каждые 2 рубля взноса). С доходом более 150 тыс. — увеличивают лишь на четверть (1 рубль за 4 рубля).
Если гражданин с доходом до 80 тыс. рублей в месяц по программе будет вносить по 3 тыс. рублей за каждый месяц, то в конце года государство к его взносам добавит 36 тыс. рублей из ФНБ. Более высокооплачиваемый специалист (до 150 тыс. рублей) внесет такую же сумму за год, то государство добавит к его взносам только 18 тыс. рублей. А с зарплатой еще выше при аналогичных взносах из ФНБ будет добавлено к накопительной части пенсии только 9 тыс. рублей.
-
Остается прежний нюанс со сроками участия: чем дальше будущая пенсия, тем менее значим бонус от государства. Вся дополнительная доходность растягивается во времени.
Так, например, за 40 лет прибавка в ежегодной доходности снизится до 0,5–2,5%. То есть молодым людям в возрасте моложе 30 лет — нет большого смысла участвовать в программе софинансирования. Они больше и быстрее могут накопить, используя стандартные инвестиционные инструменты.
Стоит ли участвовать в программе?
Если подходить с финансовой точки зрения, то софинансирование позволяет довольно выгодно вложить свои деньги под гарантии государства. Но размер этой выгоды сильно отличается в зависимости от возраста и дохода будущего пенсионера.
В описанном ранее примере, когда человек внес 360 тыс. рублей за 10 лет непосредственно до выхода на пенсию, он в среднем за год заработал 22–24%. Такой доходности на банковских вкладах практически не бывает, поэтому такая сделка действительно интересна.
Если бы то же самое на протяжении 40 лет (стандартный срок трудового стажа в России) делал молодой человек, который вступил в программу софинансирования в свои 25 лет, то при тех же исходных условиях (при ставках в ОФЗ 9–11%) он в лучшем случае заработает 12–14% годовых (если программа действует 40 лет). Если взносы ограничены первыми 10 годами, то около 10%.
Для граждан, которые имеют повышенные (более 80 тыс. рублей) и высокие (более 150 тыс. рублей) доходы средняя доходность за 10 лет перед выходом на пенсию составит соответственно: 17–18% и 13–15% годовых. Если до пенсии 40 лет, то эффект софинансирования будет нулевым, поскольку доходность накоплений нивелируется инфляцией. На длительном периоде деньги, размещённые в ОФЗ дадут прирост около тех же 10%, а это ниже инфляции (за год, с февраля 2022 года инфляция составила почти 11%).
Насколько надежно софинансирование
Стоит отметить, что накопительная пенсия пока не является собственностью граждан в полном смысле. Это лишь запись о том, что некая часть инвестиционного портфеля государственных и негосударственных фондов записана за конкретным будущим пенсионером.
Но эта часть пенсии по старости обладает некоторыми признаками настоящих накоплений, например, эти средства наследуются родственниками, если человек не дожил до своей пенсии. А также они вложены в финансовые активы и имущество (акции, облигации, недвижимость, кредиты).
Пенсионные накопления граждан, включая их добровольные взносы, чаще всего инвестированы в облигации Минфина или госкомпаний. Это дает им дополнительную защиту от потерь. Они хранятся в депозитариях, а значит, отделены от бюджетных денег и выплат нынешним пенсионерам.
Если гражданин перевел свои накопления в один из негосударственных пенсионных фондов (НПФ), то для него действует еще один механизм защиты — страховка от банкротства для на сумму 1,4 млн рублей, которую в ближайшем будущем власти планируют удвоить — до 2,8 млн рублей.
Из сообщений Минфина следует, что гарантом выплат по программе софинансирования (той части, которую добавит государство) выступит ФНБ и Соцфонд. Учитывая масштабы участия граждан в программе «1 000 на 1 000» (около 130 млрд), для фондов размером в десятки триллионов — это незначительная сумма.
Какие есть альтернативы, чтобы обеспечить жизнь в старости
Новая программа софинансирования для участников с доходами ниже среднего обещает стать не менее выгодной, чем предыдущая. Для людей предпенсионного возраста она может показывать доходность существенно выше банковских депозитов: от 13% до 24% годовых.
Полезные опции кабинета на сайте «Госуслуг»
Оценить свои перспективы вступления в программу нового государственного софинансирования, а также подготовиться к началу заслуженного отдыха можно в личном кабинете портала «Госуслуг». Вот, ряд полезных сервисов
- Выписка из лицевого счета будущего пенсионера (ссылка поможет проверить стаж и накопленные коэффициенты).
- Корректировка индивидуального лицевого счета в Социального фонда России (ссылка поможет, если в выписке, о которой говорилось выше, нашлись неточности или неполные сведения).
- Назначение пенсии Социального фонда ФР (по этой ссылке можно уточнить назначена ли пенсия по возрасту, инвалидности, потере кормильца или другим льготам).
- Доставка пенсии и социальных выплат (по этой ссылке можно выбрать наиболее удобный способ получения пенсии: на счет в банке или почтовой доставкой).
- Справка о размере пенсии и иных выплат (по ней можно проверить индексацию, оформить льготы и скидки).
Самостоятельно копить на свою старость
Чем моложе будущий пенсионер и чем выше его доход, тем более выгодно ему инвестировать напрямую, не участвуя в госпрограмме. Например, 13–15% годовых в рублях это ставки доходности, которые часто можно увидеть на рынке российских акций и довольно стабильно — в голубых фишках США.
Американские компании, входящий в основной индекс S&P 500, за последние десять лет в среднем приносили около 10% в долларах, или 20% в рублях.
Источник: tradingview.com
Для будущего пенсионера, который копит на старость в твердой валюте (то есть ее покупательная способность и обменный курс остаются стабильными и не склонны к снижению), программа софинансирования не дает защиты от девальвации рубля.
Кроме акций отдельных компаний, которые нужно уметь анализировать, инвестор может составить портфель из биржевых фондов — это мировой стандарт в создании пенсионных накоплений. Граждане стран с развитым фондовым рынком все чаще формируют капитал на старость, составляя портфель из биржевых фондов ETF, которые приходят на смену более классическим подходам, в том числе налоговым вычетам и программам софинансирования. Из наиболее популярных у пенсионеров — фонды с активами на весь рынок акций США (например, SPY, VOO, VTI), на его отдельные отрасли (технологии QQQ, здравоохранение XLV) или другие страны (Китай MCHI, Индия INDA). В России можно рассмотреть варианты с биржевыми инвестиционными паевыми фондами.
